要  目

▌自主可控新高度：国产自研CPU龙芯3A6000发布

▌国产突破：长鑫存储推出多款LPDDR5产品

▌四季度面板企业产能利用率将降至70%

▌消费电子企业加速布局智能汽车业务

▌荣耀折叠智能手机在中国市场23Q3出货量排名第一

▌鸿海投资110亿元建新厂，印度iPhone产值将突破858亿元

 

自主可控新高度：国产自研CPU龙芯3A6000发布。11月28日，我国自主研发的新一代通用CPU——龙芯3A6000在北京正式发布。此次发布的龙芯3A6000，采用我国自主设计的指令系统和架构，无需依赖国外授权技术，是我国自主研发、自主可控的新一代通用处理器，可运行多种类的跨平台应用，满足多类大型复杂桌面应用场景。这标志着国产CPU在自主可控程度与产品性能上达到新高度，也证明我国有能力在自研CPU架构上做出一流产品。

龙芯3A6000性能的提升主要通过设计优化来实现性能跃升。其主频达到2.5GHz，集成4个最新研发的高性能LA664处理器核，支持同时多线程技术，全芯片共8个逻辑核。与上一代的龙芯3A5000相比，单线程通用处理性能提升60%，多进程通用处理器性能提升100%。中国电子技术标准化研究院赛西实验室测试结果显示，龙芯3A6000处理器总体性能与英特尔2020年上市的第10代酷睿四核处理器相当。

龙芯3A6000的自主可控程度在国产通用CPU中首屈一指。围绕完全自主设计的指令系统龙架构，龙芯不仅推出了自研的CPU内核，其内部集成的GPU内核、加减密IP、高速传输接口IP、存储接口IP、音视频接口IP、UART等其他接口IP，以及各种规格的寄存器堆等硬核IP也均为自研。具有完全自主、技术先进、兼容生态等特点的龙架构目前已建成与X86、ARM并列的Linux基础软件体系，得到与指令系统相关的主要国际软件开源社区的支持，得到国内统信、麒麟、欧拉、龙蜥、开源鸿蒙等操作系统，以及WPS、微信、QQ、钉钉、腾讯会议等基础应用的支持。

国产突破：长鑫存储推出多款LPDDR5产品。11月28日，长鑫存储正式推出LPDDR5系列产品，包括12Gb的LPDDR5颗粒，POP封装的12GB LPDDR5芯片及DSC封装的6GB LPDDR5芯片。这是长鑫存储首款采用层叠封装（Package on Package）的芯片产品。

长鑫存储12GB LPDDR5芯片目前已在国内主流手机厂商小米、传音等品牌机型上完成验证。LPDDR5是长鑫存储面向中高端移动设备市场推出的产品，它的市场化落地将进一步完善长鑫存储DRAM芯片的产品布局。据长鑫存储官网显示，LPDDR5芯片是第五代超低功耗双倍速率动态随机存储器。与上一代LPDDR4X相比，长鑫存储LPDDR5单一颗粒的容量和速率均提升50%，分别达到12Gb和6400Mbps，同时功耗降低30%。长鑫存储LPDDR5芯片加入了强大的RAS功能，通过内置纠错码（On-die ECC）等技术，实现实时纠错，减少系统故障，确保数据安全，增强稳定性。长鑫存储LPDDR5芯片预计也将赋能更多移动设备，满足数字时代日益增长的存储需求。

此前长鑫存储的产品以DDR4、LPDD4X和DDR4模组为主，产品组合覆盖不同性能、容量和用途的存储需求，并通过与主流客户厂商的联合研发等方式提供高定制化的一体化解决方案，满足多元细分的市场需求。其产品目前已广泛搭载于国内多家头部厂商的智能手机、智能平板、台式电脑、笔记本电脑、服务器、机顶盒等终端。

四季度面板企业产能利用率将降至70%。自今年一季度以来，主流面板厂商调整经营策略，持续下调产线稼动率，控制生产规模以实现供求关系的短暂平衡，面板产品价格因此延续涨价至三季度。进入四季度，随着旺季逐步进入尾声，部分面板价格出现回落现象，特别是TV类产品价格整体呈温和下降趋势。电视厂商因背负营运和库存升高的压力，开始调节电视面板采购量，第三季末连带IT面板需求也出现转弱迹象。面对客户削减面板采购量，面板厂商为避免库存延续至2024年，于第四季持续进行生产调控，更为激进地削减了产线稼动率，希望努力维持面板的价格。据Omdia最新的《显示面板生产和库存追踪报告》显示，预计2023年第四季度整体的面板产线稼动率将降至70%以下（三季度的产线稼动率已降至73%）。

具体厂商来看，京东方自今年第三季度起已开始调控生产规模，并持续至第四季度，预估第四季度产线稼动率将环比下降7个百分点。华星光电第三季受惠于主力客户备货支撑，以及T9新产线产能持续拉升，稼动率维持高档。然而，第四季度因受自家集团品牌和国际一线品牌电视面板采购量减少，产线稼动率预估环比下降17个百分点，至76%。惠科仍有两条产线产能尚未满载，但预估第四季度产线稼动率将环比下降14个百分点，主要是主力产品之一的32英寸电视面板市场的库存有待去化，故持续降低生产，以防大幅跌价压力。其次是自家ODM及华南市场对液晶监视器面板备货动能放缓，需要控制生产规模。

过往，面板价格的上涨都是由于终端消费市场的复苏，而后整机品牌商加大采购规模，继而传导到面板厂商。现如今，面板价格的上涨却是由于厂商调整经营策略，控制生产规模而导致的结果。面对接下来的传统淡季，届时面板厂商的压力也会随之升高，促使大部分面板厂商针对2024年第一季的生产态度较保守，这可能会导致2024年第一季度的产线稼动率进一步下降。多家面板厂商（尤其是中国大陆面板厂商）正考虑在2024年第一季度将产线稼动率大幅降至约60%以下，以期最终能够最大程度地减少2023年第一季度的面板价格下挫。

消费电子企业加速布局智能汽车业务。近年来，汽车向智能化、网联化、电动化、共享化的“新四化”转型为更多行业企业提供了进场机会。凭借在消费电子领域多年的技术沉淀和研发积累，华为、小米、立讯精密等国内企业正在积极跨界布局，希望将消费电子行业的成功经验复制到未来体量和增速富有前景的智能汽车产业。11月25日，华为与长安汽车在深圳签署了《投资合作备忘录》。经双方协商，华为拟设立一家从事汽车智能系统及部件解决方案研发、设计、生产、销售和服务的公司。此前华为、长安汽车和宁德时代共同投资的HI模式车型阿维塔已经量产交付，华为在汽车业务布局上还包含和赛力斯合作的问界汽车以及和奇瑞合作的智界汽车。

小米早在2021年便官宣造车，在北京分两期建设年产能30万辆的整车工厂。今年9月，一期工厂已开启试生产，小米汽车有望在2024年上半年正式量产。同时小米在汽车方面投入越来越大，研发人员约有3000人。据小米集团财报数据显示，2022年小米在智能电动汽车等新业务上的研发投入已经达到31亿元，2023年前三季度估计已达40亿元。此外，作为消费电子“果链”龙头的立讯精密已经与奇瑞控股等签署《战略合作框架协议》，拟共同组建合资公司，专业从事新能源汽车的整车研发及制造。立讯精密将把公司多年来在消费电子领域积累的技术与客户资源跨界赋能奇瑞，这意味着立讯精密希望更多参与智能汽车业务，切分传统消费电子以外的“新蛋糕”。

华为、小米等企业抓紧推出智能汽车创新业务，意味着传统手机消费电子和智能汽车融合发展的大趋势已经形成。对于融合发展前景，多位业内人士都表达了乐观预期。汽车智能化前景广阔，通过跨界布局，消费电子产业与汽车产业深度融合，跨界打造用户生态链，可以实现超级协同。掌握好汽车手机联合生态的创新企业，将在未来发展中获得巨大优势。

荣耀折叠智能手机在中国市场23Q3出货量排名第一。根据Omdia 智能手机市场监测报告显示,中国折叠手机市场依然呈高速增长态势。2023年第三季度，我国折叠智能手机出货规模超过170万台，同比增长77%，环比增长46%。其中荣耀Magic V2多项领先升级，带来市场旺盛需求，助力荣耀在第三季度以28%的市场份额位列中国折叠智能手机市场出货的第一位,与其去年同期折叠智能手机出货量相比增长了17倍，荣耀Magic V2也以25%的市场份额，成为本季度中国折叠手机市场排名第一的单品。在荣耀Magic V2的带动下，荣耀高端Magic系列智能手机出货量同比增长了107.5%，环比增长20%，截止到11月23日，荣耀折叠智能手机全年累计产量已经突破100万台，其中近8成是Magic V2。华为以26%的市场份额位列中国折叠智能手机市场出货的第二位，三星以19%的市场份额位列第三位，OPPO、vivo分别以11%、10%的市场份额位列中国折叠智能手机市场出货的第四、五位。从全球市场来看，由于三星在全球高端市场的覆盖和品牌优势，预计未来依然可以保持其作为折叠智能手机出货份额的领导者地位，但随着中国品牌的产品体验逐步升级和国际市场的拓展，未来在折叠市场中的份额将会快速增加。如荣耀，传音，联想，OPPO等公司均已面向海外市场销售折叠智能手机，为国外的消费者提供除三星品牌以外的更多样的折叠产品选择。此外，随着折叠智能手机的解决方案和供应链体系的成熟，也将推动折叠形态的产品扩展到其他领域，延伸出更多市场潜在机会，如平板电脑和笔记本电脑等更多品类的产品。

鸿海投资110亿元建新厂，印度iPhone产值将突破858亿元。电子代工大厂鸿海集团的印度子公司于11月27日发布公告称，将在印度建新厂房，预计投入1282.09亿印度卢比（约合人民币110亿元，约合15.4亿美元），以扩大在印度的iPhone产能。鸿海目前在印度南部泰米尔纳德邦设有一座生产iPhone的工厂，拥有4万名工人。此前，印度南部的卡纳塔卡邦政府在2023年8月宣布，鸿海将投资3亿5000万美元卡纳塔卡省建一座新厂生产iPhone的机壳零件。近年来，苹果一直在积极推动鸿海等供应商提升在印度的iPhone制造产能，以避免对于中国大陆产能的过度依赖。在2023年会计年度的前七个月（4月至10月），实现了价值超过6000亿卢比的iPhone产值，并且出口了价值4000亿卢比的iPhone，而前一个会计年度同期印度仅出口了价值1400亿卢比的iPhone，同比暴增185%。根据预计，在2023年会计年度，苹果公司在印度制造的iPhone产值将首次超过1万亿印度卢比（120亿美元，约合人民币858.3亿元），其中出口额将超过50亿美元，超过上一个会计年度。印度官员表示，即便苹果公司在2023年会计年度无法突破1万亿卢比的里程碑，也有信心苹果会在下一个会计年度（到2025年第1季）实现这个目标。业内专家此前表示，2023年印度生产的iPhone在全球占比将达到12%到14%，预估2024年这一比例将会提高到20%到25%。此外，印度生产最新款iPhone与中国大陆的时差也越来越小。在2021年全iPhone 13全球发布后，印度在四个月后才开始生产；2022年iPhone 14发布后，印度一个月内就开始生产；今年苹果公司在发布iPhone 15当天，印度制造的iPhone 15就已同步生产；苹果计划2024年下半年在印度展开标准版iPhone 17（预计2025年下半年发布）的新产品导入（NPI），显示出苹果越来越看重印度作为生产基地。